VC 说｜是时候 Build ___了、ARK Invest 新年洞察、IOSG 构建 Web3 游戏生态图谱...
汇集 VC 观点，洞悉加密新叙事
📖 加密 VC 说【2/13 目录】
💬 一、加密 VC 们在谈论些什么？
话题 1：行情低迷，Build 正当时（Pantera Capital/1kx/Paradigm/Delphi Ventures/IOSG Ventures/DeFiance Capital/Framework Ventures）
💡 二、加密 VC 们近期发表什么研究产出？
1️⃣ 对话 Dragonfly 合伙人：比特币独大、山寨低迷，但 Meme 周期还未结束（Dragonfly）
2️⃣ 比特币将达 150 万美元，AI Agent 带来划时代变革（ARK Invest）
3️⃣ 从逆风到顺风，加密市场将迎来哪些增长契机？（Pantera Capital）
4️⃣ 我们为何看好消费者加密这一新兴领域？（1kx）
5️⃣ 加密游戏从泡沫到自增长真实玩家之路解析（IOSG Ventures）
📢 三、一级市场重要融资一览（2/03-2/09）
过去一周公开的融资事件共 21 起，融资金额超 1.33 亿美元（Taproot Wizards/Reservoir/Olas/Superlogic/Beamable/The Game Company/Fragmetric/Prodigy.Fi/Flashnet/Rho Labs/GOAT Gaming/Coala Pay/INXY Payments/Henlo/Herd/Corn/Fraktion/Hex Trust/Domin Network/Tevau/Membrane Finance）
1/ 加密 VC 们在谈论些什么？
话题 1：行情低迷，Build 正当时
背景：行情低迷的市场下，加密 VC 们正在关注哪些领域的发展？
💡应用链
Mason Nystrom（Pantera Capital）：L1 和 L2 采用通用 GTM 的窗口期已经结束。未来成功的 L1 和 L2 将是那些针对特定应用或针对特定用例采取有针对性的 GTM 方法的 L1 和 L2。比如：Axies Infinity 和 Ronin；Coinbase 和 Base；Worldcoin 和 Worldchain；Uniswap 和 Unichain；JupiterDAO 和 Jupnet；Ondo Finance 和 Ondo Chain；Hyperliquid；Pudgy Penguins 和 Abstract Chain。应用融合链的时代正在到来。【原文为英文】（来源）
Peter（1kx）：下一个最大的链将由拥有终端用户关系的应用程序推出，并将成为本周期加密的最大入口。【原文为英文】（来源）
Dan Robinson（Paradigm）：Unichain 上线了，是时候考虑 L2 的应用程序和用户需求设计了。【原文为英文】（来源）
💡Crypto X AI
Tommy（Delphi Ventures）：Virtuals 上线 SOL、ai16z 和 ARC 相继推出 Launchpad 都将是关键催化剂。竞争应该会扭转负面情绪，并有望推动新一波有用的、专注于 DeFi 的代理和新类型。【原文为英文】（来源）
José Maria Macedo（Delphi Ventures）：我认为很多人都在关注 Crypto x AI。【原文为英文】（来源）
💡DePIN
Jiawei（IOSG Ventures）：一级市场亟需一些「让人耳目一新」且能够迅速抢占注意力的项目，DePin 在这一点上可以挖掘的潜力很大。Helium Mobile 最近转为免费，也出现了面向拉美类似 Play-to-earn 的 eSIM。还看到做传送门雕塑的，做能源站的，做云游戏边缘节点加速的。这些概念不敢说都能 work，但至少听起来蛮好玩。期待未来一两年可以跑出一些有意思的项目。（来源）
💡其他
Arthur（DeFiance Capital）：Base 在新加坡/马来西亚的创始人生态系统现在可能是美国以外第二强的生态系统。Hyperliquid、Jupiter、Pendle、Virtual、Kaito、Nansen、Aevo、Altlayer、Drift、Arc 等。看涨。【原文为英文】（来源）
Vance Spencer（Framework Ventures）：做好工作，让生态系统成长，产生费用，重复。长期主义在 Berachain。【原文为英文】（来源）